2021-жылдан 2022-жылга чейин COVID-19 эпидемиясынан улам келип чыккан атайын суроо-талаптардын пайда болушуна байланыштуу дүйнөлүк жарым өткөргүчтөр рыногунда тездик менен өсүш байкалды. Бирок, COVID-19 пандемиясынан улам келип чыккан атайын талаптар 2022-жылдын экинчи жарымында аяктап, 2023-жылы тарыхтагы эң оор рецессиялардын бирине туш келди.
Бирок, Улуу Рецессия 2023-жылы эң төмөнкү чекке жетет деп күтүлүүдө, ал эми быйыл (2024) экономиканын толук калыбына келиши күтүлүүдө.
Чындыгында, ар кандай түрлөрү боюнча квартал сайын жарым өткөргүчтөрдү жеткирүүнү карап көрсөк, Logic COVID-19дун өзгөчө талаптарынан улам келип чыккан эң жогорку чегинен ашып, жаңы тарыхый жогорку чекке жетти. Мындан тышкары, Mos Micro жана Analog 2024-жылы тарыхый жогорку чектерге жетиши мүмкүн, анткени COVID-19дун атайын талаптарынын аякташынан улам келип чыккан төмөндөө анчалык деле маанилүү эмес (1-сүрөт).
Алардын арасында Mos Memory компаниясынын акциялары бир топ төмөндөп, 2023-жылдын биринчи чейрегинде (1-чейрек) эң төмөнкү чекке жетип, калыбына келүү жолуна түшкөн. Бирок, COVID-19 боюнча атайын талаптардын туу чокусуна жетүү үчүн дагы эле бир топ убакыт талап кылынат окшойт. Бирок, эгер Mos Memory өзүнүн туу чокусунан ашып кетсе, жарым өткөргүчтөрдүн жалпы жеткирүүсү шексиз жаңы тарыхый жогорку чекке жетет. Менин оюмча, эгерде бул ишке ашса, жарым өткөргүчтөр рыногу толугу менен калыбына келди деп айтууга болот.
Бирок, жарым өткөргүчтөрдүн жеткирүүлөрүндөгү өзгөрүүлөрдү карап көрсөк, бул көз караштын туура эмес экени айдан ачык. Себеби, калыбына келүү процессинде турган Mos Memory жеткирүүлөрү негизинен калыбына келсе, тарыхый жогорку көрсөткүчтөргө жеткен Logic жеткирүүлөрү дагы эле өтө төмөн деңгээлде. Башкача айтканда, дүйнөлүк жарым өткөргүчтөр рыногун чындап жандандыруу үчүн логикалык блоктордун жеткирүүлөрү бир кыйла көбөйүшү керек.
Ошондуктан, бул макалада биз ар кандай типтеги жарым өткөргүчтөр жана жалпы жарым өткөргүчтөр үчүн жарым өткөргүчтөрдүн жеткирүүлөрүн жана алардын санын талдайбыз. Андан кийин, биз TSMC компаниясынын пластиналарды жеткирүүсү тез калыбына келгенине карабастан кандайча артта калып жатканын көрсөтүү үчүн Logic жеткирүүлөрү менен жеткирүүлөрдүн ортосундагы айырмачылыкты мисал катары колдонобуз. Мындан тышкары, биз бул айырмачылыктын эмне үчүн бар экендиги жөнүндө божомолдоп, дүйнөлүк жарым өткөргүчтөр рыногунун толук калыбына келиши 2025-жылга чейин кечеңдеши мүмкүн деп божомолдойбуз.
Жыйынтыктап айтканда, жарым өткөргүчтөр рыногунун калыбына келиши азыркы көрүнүшү - бул өтө жогорку баадагы NVIDIAнын GPUларынан келип чыккан "иллюзия". Ошондуктан, TSMC сыяктуу куюучу заводдор толук кубаттуулукка жетмейинче жана Logic жеткирүүлөрү жаңы тарыхый бийиктиктерге жетмейинче, жарым өткөргүчтөр рыногу толук калыбына келбейт окшойт.
Жарым өткөргүчтөрдүн жеткирүү наркын жана санын талдоо
2-сүрөттө ар кандай типтеги жарым өткөргүчтөрдүн, ошондой эле бүтүндөй жарым өткөргүчтөр рыногунун жеткирүү наркынын жана санынын тенденциялары көрсөтүлгөн.
Mos Micro компаниясынын жеткирүү көлөмү 2021-жылдын төртүнчү чейрегинде эң жогорку чегине жетип, 2023-жылдын биринчи чейрегинде эң төмөнкү чекке жетип, калыбына келе баштаган. Башка жагынан алганда, жеткирүү көлөмү олуттуу өзгөрүүсүз калган, 2023-жылдын үчүнчү жана төртүнчү чейректеринде бир аз төмөндөө менен дээрлик өзгөрүүсүз калган.
Mos Memory компаниясынын жеткирүү наркы 2022-жылдын экинчи чейрегинен баштап бир кыйла төмөндөй баштады, 2023-жылдын биринчи чейрегинде эң төмөнкү чекке жетти жана жогорулай баштады, бирок ошол эле жылдын төртүнчү чейрегиндеги эң жогорку маанинин 40% гана калыбына келди. Ошол эле учурда, жеткирүү көлөмү эң жогорку деңгээлдин 94% га чейин калыбына келди. Башкача айтканда, эс тутум өндүрүүчүлөрдүн заводдук пайдалануу көрсөткүчү толук кубаттуулукка жакындап келе жатат деп эсептелет. Суроо DRAM жана NAND флеш баалары канчага көтөрүлөт деген суроодо турат.
Logic компаниясынын жөнөтүү көлөмү 2022-жылдын экинчи чейрегинде эң жогорку чекке жетип, 2023-жылдын биринчи чейрегинде эң төмөнкү чекке жеткен, андан кийин кайра жогорулап, ошол эле жылдын төртүнчү чейрегинде жаңы тарыхый жогорку чекке жеткен. Башка жагынан алганда, жөнөтүү көлөмү 2022-жылдын экинчи чейрегинде эң жогорку чекке жетип, андан кийин 2023-жылдын үчүнчү чейрегиндеги эң жогорку маанинин болжол менен 65% га чейин төмөндөп, ошол эле жылдын төртүнчү чейрегинде өзгөрүүсүз калган. Башкача айтканда, Logic компаниясында жөнөтүү наркынын жүрүм-туруму менен жөнөтүү санынын ортосунда олуттуу айырмачылык бар.
Аналогдук жөнөтүүлөрдүн саны 2022-жылдын үчүнчү чейрегинде эң жогорку көрсөткүчкө жетип, 2023-жылдын экинчи чейрегинде эң төмөнкү көрсөткүчкө жеткен жана ошондон бери туруктуу бойдон калууда. Башка жагынан алганда, 2022-жылдын үчүнчү чейрегинде эң жогорку көрсөткүчкө жеткенден кийин, жөнөтүүлөрдүн наркы 2023-жылдын төртүнчү чейрегине чейин төмөндөй берген.
Акырында, жарым өткөргүчтөрдүн жалпы жеткирүү наркы 2022-жылдын экинчи чейрегине салыштырмалуу бир кыйла төмөндөп, 2023-жылдын биринчи чейрегинде эң төмөнкү чекке жеткен жана ошол эле жылдын төртүнчү чейрегиндеги эң жогорку маанинин 96% га чейин калыбына келип, жогорулай баштаган. Башка жагынан алганда, жеткирүү көлөмү да 2022-жылдын экинчи чейрегине салыштырмалуу бир кыйла төмөндөп, 2023-жылдын биринчи чейрегинде эң төмөнкү чекке жеткен, бирок ошондон бери жогорку маанинин 75% га жакынын түзүп, өзгөрүүсүз калган.
Жогоруда айтылгандардан көрүнүп тургандай, эгерде жеткирүүнүн көлөмү гана эске алынса, Mos Memory көйгөйлүү аймак болуп саналат, анткени ал эң жогорку маанинин 40% гана калыбына келген. Бирок, кеңири көз караш менен караганда, Logic чоң көйгөй жаратып жатканын көрө алабыз, анткени жеткирүүнүн көлөмү боюнча тарыхый жогорку көрсөткүчтөргө жеткенине карабастан, жеткирүүнүн наркы эң жогорку маанинин 65% тегерегинде токтоп калган. Logicтин жеткирүүнүн саны менен наркынын ортосундагы бул айырмачылыктын таасири жарым өткөргүч тармагынын баарына тиешелүү окшойт.
Кыскасы, дүйнөлүк жарым өткөргүчтөр рыногунун калыбына келиши Mos Memory бааларынын жогорулашына жана Logic блокторунун жөнөтүлүүчү көлөмүнүн бир кыйла жогорулашына көз каранды. DRAM жана NAND баалары тынымсыз өсүп жаткандыктан, эң чоң көйгөй Logic блокторунун жөнөтүлүүчү санын көбөйтүү болот.
Андан кийин, биз Logicтин жөнөтүү саны менен пластина жөнөтүүлөрүнүн ортосундагы айырмачылыкты так көрсөтүү үчүн TSMC компаниясынын жөнөтүү саны жана пластина жөнөтүүлөрүнүн жүрүм-турумун түшүндүрүп беребиз.
TSMC кварталдык жеткирүү баасы жана пластиналарды жеткирүү
3-сүрөттө TSMC компаниясынын түйүндөр боюнча сатууларынын бөлүштүрүлүшү жана 2023-жылдын төртүнчү чейрегинде 7 нм жана андан жогору процесстердин сатуу тенденциясы көрсөтүлгөн.
TSMC 7nm жана андан жогорку деңгээлдеги түйүндөр катары позициясын ээлейт. 2023-жылдын төртүнчү чейрегинде 7nm 17%, 5nm 35% жана 3nm 15% түзгөн, бул жалпысынан өнүккөн түйүндөрдүн 67% түзгөн. Мындан тышкары, өнүккөн түйүндөрдүн кварталдык сатуусу 2021-жылдын биринчи чейрегинен бери өсүп, 2022-жылдын төртүнчү чейрегинде бир жолу төмөндөөгө дуушар болгон, бирок эң төмөнкү чекке жетип, 2023-жылдын экинчи чейрегинде кайрадан көтөрүлө баштаган, ошол эле жылдын төртүнчү чейрегинде жаңы тарыхый жогорку чекке жеткен.
Башкача айтканда, эгер сиз өнүккөн түйүндөрдүн сатуу көрсөткүчтөрүн карасаңыз, TSMC жакшы иштейт. Ошентип, TSMCнин жалпы кварталдык сатуу кирешеси жана пластиналарды жеткирүү жөнүндө эмне айтууга болот (4-сүрөт)?
TSMC компаниясынын кварталдык жеткирүү наркынын жана пластина жеткирүүлөрүнүн диаграммасы болжол менен дал келет. Ал 2000-жылдагы IT көбүгүнүн учурунда эң жогорку чегине жеткен, 2008-жылдагы Леман шокунан кийин төмөндөгөн жана 2018-жылдагы эс тутум көбүгүнүн жарылышынан кийин төмөндөөнү уланткан.
Бирок, 2022-жылдын үчүнчү чейрегиндеги атайын суроо-талаптын эң жогорку чегинен кийинки жүрүм-турум айырмаланат. Жөнөтүүнүн наркы 20,2 миллиард долларга жеткен, андан кийин кескин төмөндөгөн, бирок 2023-жылдын экинчи чейрегинде 15,7 миллиард долларга жеткенден кийин кайра жандана баштаган, ошол эле жылдын төртүнчү чейрегинде 19,7 миллиард долларга жеткен, бул эң жогорку маанинин 97% түзөт.
Башка жагынан алганда, квартал сайын пластиналарды жеткирүү 2022-жылдын үчүнчү чейрегинде 3,97 миллион пластинага жетип, андан кийин кескин төмөндөп, 2023-жылдын экинчи чейрегинде 2,92 миллион пластинага жеткен, бирок андан кийин өзгөрүүсүз калган. Ошол эле жылдын төртүнчү чейрегинде да, жөнөтүлгөн пластиналардын саны чокудан бир топ азайганы менен, ал дагы эле 2,96 миллион пластина бойдон калган, бул чокудан 1 миллиондон ашык пластинага аз.
TSMC тарабынан чыгарылган эң кеңири таралган жарым өткөргүч - бул Logic. TSMC компаниясынын 2023-жылдын төртүнчү чейрегиндеги өнүккөн түйүндөрдүн сатылышы жаңы тарыхый жогорку көрсөткүчкө жетти, жалпы сатуу тарыхый чоку көрсөткүчүнүн 97% га чейин калыбына келди. Бирок, кварталдык пластиналардын жеткирилиши чоку мезгилине караганда дагы эле 1 миллиондон ашык пластинага аз болду. Башкача айтканда, TSMC компаниясынын заводдук жалпы пайдалануу көрсөткүчү болгону 75% ды түзөт.
Дүйнөлүк жарым өткөргүчтөр рыногуна келсек, COVID-19га байланыштуу атайын суроо-талап мезгилинде Logicтин жеткирүүлөрү эң жогорку көрсөткүчтүн 65% га чейин төмөндөгөн. TSMC компаниясынын кварталдык пластина жеткирүүлөрү эң жогорку көрсөткүчкө салыштырмалуу 1 миллиондон ашык пластинага азайган, ал эми заводдун пайдалануу көрсөткүчү болжол менен 75% түзөт.
Келечекке көз чаптырсак, дүйнөлүк жарым өткөргүчтөр рыногу чындап калыбына келиши үчүн, Logic жеткирүүлөрүн бир кыйла көбөйтүү керек жана буга жетүү үчүн TSMC жетектеген куюучу заводдордун пайдалануу көрсөткүчү толук кубаттуулукка жетиши керек.
Ошентип, бул качан так болот?
Негизги куюучу заводдордун пайдалануу көрсөткүчтөрүн болжолдоо
2023-жылдын 14-декабрында Тайвандык TrendForce изилдөө компаниясы Grand Nikko Tokyo Bay Maihama Washington мейманканасында "Тармактык фокус маалыматы" семинарын өткөрдү. Семинарда TrendForce аналитиги Джоанна Чиао "TSMCнин глобалдык стратегиясы жана 2024-жылга карата жарым өткөргүч куюу рыногунун келечеги" жөнүндө талкуулады. Башка темалар менен катар Джоанна Чиао куюу цехтерин пайдалануу көрсөткүчтөрүн алдын ала айтуу жөнүндө айтып берди (Сүрөт...
Логика жеткирүүлөрү качан көбөйөт?
Бул 8% маанилүүбү же маанисизби? Бул татаал суроо болгону менен, 2026-жылга чейин дагы эле пластиналардын калган 92% жасалма интеллект эмес жарым өткөргүч чиптер тарабынан керектелет. Алардын көпчүлүгү Логика чиптери болот. Ошондуктан, Логика жеткирүүлөрү көбөйүшү жана TSMC жетектеген ири куюучу заводдор толук кубаттуулукка жетиши үчүн смартфондор, компьютерлер жана серверлер сыяктуу электрондук түзмөктөргө суроо-талап жогорулашы керек.
Кыскасы, азыркы кырдаалга таянып, мен NVIDIAнын GPUлары сыяктуу жасалма интеллект жарым өткөргүчтөрү бизди куткарат деп ишенбейм. Ошондуктан, дүйнөлүк жарым өткөргүчтөр рыногу 2024-жылга чейин толук калыбына келбейт же ал тургай 2025-жылга чейин кечеңдетилет деп ишенишет.
Бирок, бул божомолду жокко чыгара турган дагы бир (оптимисттик) мүмкүнчүлүк бар.
Азырынча түшүндүрүлгөн бардык жасалма интеллект жарым өткөргүчтөрү серверлерге орнотулган жарым өткөргүчтөргө тиешелүү болуп келген. Бирок, азыр жеке компьютерлер, смартфондор жана планшеттер сыяктуу терминалдарда (четтерде) жасалма интеллектти иштетүү тенденциясы байкалууда.
Мисал катары Intel компаниясынын сунуштаган AI PC жана Samsung компаниясынын AI смартфондорун түзүү аракеттери келтирилген. Эгерде булар популярдуу болуп кетсе (башкача айтканда, инновация пайда болсо), AI жарым өткөргүчтөр рыногу тездик менен кеңейет. Чындыгында, АКШнын Gartner изилдөө фирмасы 2024-жылдын аягына чейин AI смартфондорунун жеткирилиши 240 миллион бирдикке, ал эми AI PCлердин жеткирилиши 54,5 миллион бирдикке жетет деп болжолдойт (маалымат үчүн гана). Эгерде бул божомол ишке ашса, алдыңкы Logicке суроо-талап жогорулайт (жеткирүү наркы жана саны жагынан) жана TSMC сыяктуу куюучу заводдордун пайдалануу көрсөткүчтөрү жогорулайт. Мындан тышкары, MPU жана эс тутумга суроо-талап да тездик менен өсөт.
Башкача айтканда, мындай дүйнө келгенде, жасалма интеллекттин жарым өткөргүчтөрү чыныгы куткаруучу болушу керек. Ошондуктан, мындан ары мен четки жасалма интеллекттин жарым өткөргүчтөрүнүн тенденцияларына көңүл бургум келет.
Жарыяланган убактысы: 2024-жылдын 8-апрели